Pada tahun 1970-an, kebanyakan orang dapat berharap untuk lulus kuliah tanpa hutang, asalkan mereka bekerja penuh waktu di musim panas dan mengajukan satu atau dua beasiswa. Di tahun 2018, lulus tanpa hutang seperti melunasi hipotek dalam empat tahun.
Itu tidak berlebihan. Faktanya, data dari Federal Reserve Bank menunjukkan bahwa pinjaman mahasiswa telah meningkat dari $481 miliar menjadi lebih dari $1,45 triliun dalam 12 tahun—menjadikan pinjaman mahasiswa sebagai bentuk utang rumah tangga terbesar kedua setelah hipotek.
Selain itu, tingkat kenakalan pinjaman mahasiswa mencapai 11,5 persen secara nasional, dan setinggi 16 persen di Virginia Barat, Arkansas, dan New Mexico. Dengan tingkat hipotek pada 1,5 persen yang jauh lebih sederhana, pertanyaannya bukan apakah pinjaman mahasiswa akan mengambil alih hipotek sebagai sumber utang rumah tangga terbesar, tetapi kapan. Di luar itu, mengapa itu terjadi?
Mengapa pinjaman mahasiswa menyalip hipotek
Meskipun saldo pinjaman mahasiswa meningkat, perguruan tinggi belum menemukan cara untuk membuat biaya kuliah lebih terjangkau bagi mahasiswa.
Laporan 2017 dari Experian menemukan bahwa saldo pinjaman siswa meningkat setiap tahun. Dalam dekade terakhir, mereka telah meningkat sebesar 62 persen. Biro Perlindungan Keuangan Konsumen juga merilis data yang mengatakan bahwa jumlah peminjam yang berutang $50.000 atau lebih telah meningkat tiga kali lipat dalam 10 tahun terakhir.
Pinjaman mahasiswa meningkat sebagian karena kenaikan biaya kuliah, yang terus melampaui inflasi. Beberapa universitas menaikkan biaya kuliah dua kali lipat dari tingkat inflasi, yang membuat perbedaan besar dari tahun ke tahun.
Mengapa tingkat default meningkat
Betapapun meresahkannya kenaikan saldo pinjaman mahasiswa, kenaikan tingkat gagal bayar bahkan lebih mengkhawatirkan. Federal Reserve menemukan bahwa tingkat tunggakan untuk pinjaman mahasiswa—yang berarti bahwa pembayaran telah jatuh tempo lebih dari 90 hari—adalah 9,3 persen. Tingkat kenakalan tertinggi berikutnya adalah 4,6 persen untuk utang kartu kredit, diikuti oleh 2,3 persen untuk pinjaman mobil.
Tingkat gagal bayar pinjaman pelajar lebih tinggi daripada jenis pinjaman lain, termasuk hipotek, sebagian karena pemberi pinjaman tidak melakukan pemeriksaan kredit yang ekstensif sebelum memberi Anda pinjaman. Jika Anda ingin membeli rumah senilai $200.000, petugas pinjaman akan memastikan Anda mampu membayar hipotek setiap bulan, memeriksa rekening bank Anda, memverifikasi tabungan Anda, dan memeriksa riwayat pekerjaan Anda—tidak demikian halnya dengan pinjaman mahasiswa.
Saat Anda mendaftar untuk pinjaman mahasiswa, pemberi pinjaman tidak tahu berapa banyak yang akan Anda hasilkan setelah Anda lulus. Mereka dengan senang hati akan meminjamkan uang kepada Anda, apakah Anda ingin menjadi insinyur perangkat lunak untuk Google atau guru prasekolah untuk sistem sekolah berpenghasilan rendah.
Anak-anak sekolah menengah masih diajari bahwa satu-satunya cara untuk mendapatkan pekerjaan yang baik adalah dengan mendapatkan pendidikan universitas. Mereka merasakan tekanan untuk kuliah dan sering menerima sedikit panduan tentang berapa banyak yang harus mereka pinjam.
Sayangnya, banyak siswa dan orang tua juga tidak mengetahui beasiswa yang tersedia yang secara drastis dapat mengurangi kebutuhan pinjaman siswa. Pada tahun 2014, siswa meninggalkan $2,9 miliar uang hibah federal gratis di atas meja.
Bagaimana mencegah gagal bayar
Default meningkat, tetapi itu tidak berarti Anda harus menjadi bagian dari tren. Berikut adalah beberapa cara untuk menghindari tagihan yang terlewat dan pembayaran yang terlambat.
Membiayai kembali pinjaman Anda
Muak dengan pembayaran bulanan yang tinggi? Pertimbangkan untuk membiayai kembali pinjaman siswa Anda ke tingkat bunga yang lebih rendah atau pembayaran bulanan yang lebih kecil. Membiayai kembali pinjaman mahasiswa adalah pilihan yang baik bagi mereka yang memiliki tagihan bulanan tinggi dan suku bunga tinggi. Kami merekomendasikan Even Financial, SoFi atau Sungguh-sungguh.
Saat Anda membiayai kembali, pemberi pinjaman baru akan mengambil alih pinjaman Anda yang ada dan menawarkan kontrak pinjaman yang telah direvisi. Tawaran baru itu kemungkinan akan mencakup suku bunga yang lebih baik, yang dapat menghasilkan ribuan tabungan.
Anda juga dapat memilih untuk menyusun pinjaman baru Anda agar memiliki pembayaran bulanan terendah yang tersedia. Itu akan memberi Anda fleksibilitas untuk membayar lebih sedikit saat masa sulit, serta kebebasan untuk membayar ekstra saat Anda bisa.
Jika Anda membiayai kembali pinjaman federal Anda, Anda akan kehilangan akses ke opsi pembayaran berbasis pendapatan dan Pengampunan Pinjaman Layanan Publik, jadi lakukan riset sebelum memilih rute itu.
Pilih rencana berbasis pendapatan
Peningkatan saldo pinjaman mahasiswa dan stagnasi gaji adalah penyebab utama meningkatnya tingkat gagal bayar. Jika Anda berpenghasilan $30.000 setahun dan berutang $80.000 dengan bunga 4,45 persen, pembayaran bulanan Anda akan menjadi $888 dengan pendapatan kotor bulanan sebesar $2.500 sebelum pajak. Setelah sewa, bahan makanan, asuransi kesehatan, gas dan utilitas, tidak heran seseorang dalam situasi ini akan berjuang untuk membayar pembayaran pinjaman mahasiswa tersebut.
Peminjam dengan pinjaman mahasiswa federal dapat beralih ke rencana pembayaran berbasis pendapatan jika pembayaran bulanan rencana standar terlalu tinggi untuk mereka. Peminjam yang sama dengan $80.000 dalam bentuk pinjaman mahasiswa dapat membayar paling sedikit $99 per bulan di bawah rencana Pelunasan Berbasis Pendapatan atau Pay-As-You-Earn. Pembayaran bulanan Anda akan dihitung ulang setiap tahun untuk memperhitungkan pendapatan yang lebih tinggi atau perubahan ukuran keluarga.
Rencana berbasis pendapatan memiliki jangka waktu pembayaran yang lebih lama, biasanya antara 20 dan 25 tahun, jadi jika Anda tetap menggunakan rencana untuk periode penuh, Anda akan membayar lebih banyak bunga. Tetap saja, ini adalah solusi sementara yang bagus jika Anda akan gagal membayar pinjaman dan ingin mempertahankan kredit Anda.
Minta penundaan atau kesabaran
Penundaan dan kesabaran adalah dua opsi bagi peminjam yang gagal melakukan pembayaran tepat waktu. Strategi-strategi ini memungkinkan para lulusan untuk beristirahat selama 12 bulan dari melakukan pembayaran, selama waktu tersebut mereka dapat fokus untuk membangun landasan keuangan yang kokoh.
Perbedaan antara penangguhan dan kesabaran terletak pada apakah pemohon harus membayar bunga selama periode 12 bulan atau tidak — dengan kesabaran Anda melakukannya, dengan penundaan Anda tidak melakukannya. Peminjam dengan Pinjaman Bersubsidi Langsung atau Perkins juga tidak perlu membayar bunga.
Mereka yang ingin tahu tentang kesabaran atau penangguhan perlu mengajukan program dan memberikan alasan mengapa mereka mengalami kesulitan keuangan. Kehilangan pekerjaan Anda, memulai sekolah pascasarjana dan mengikuti program rehabilitasi adalah beberapa alasan paling umum yang diperbolehkan untuk memasuki penangguhan atau kesabaran.
Ringkasan
Pinjaman pelajar sekarang melampaui hipotek di dunia utang. Tapi siapa yang benar-benar terkejut dengan itu? Dengan biaya pendidikan yang meningkat drastis dalam satu dekade terakhir, tidak heran jika kaum milenial kesulitan bahkan membayangkan diri mereka sebagai pemilik rumah.
Namun, beberapa tip di atas dapat membantu Anda keluar dari pinjaman siswa Anda.
