Jika aplikasi hipotek Anda sedikit lemah, dan Anda mengalami kesulitan untuk disetujui, menambahkan co-signer ke hipotek Anda dapat menghemat hari.
Ini tidak akan berhasil di semua situasi, tetapi di sebagian besar situasi. Ini adalah pengaturan umum, terutama dengan pembeli rumah pertama kali, yang mungkin memiliki kredit yang adil dan/atau catatan pekerjaan yang kurang sempurna.
Siapa yang bisa menjadi co-signer pada aplikasi hipotek?
Cosigner adalah seseorang yang mengajukan permohonan hipotek dengan peminjam utama yang tidak sepenuhnya memenuhi syarat untuk mendapatkan pinjaman sendiri. Cosigner mungkin diperlukan untuk menopang kelemahan profil peminjam utama. Ini termasuk utang dan situasi pendapatan, serta kredit. Penambahan cosigner membuat aplikasi pinjaman lebih menarik bagi pemberi pinjaman hipotek.
Secara umum, seorang cosigner akan berada di dokumen pinjaman, seperti catatan dan hipotek dan akta kepercayaan. Cosigner tidak akan berhak atas properti, dan tidak akan menandatangani akta. Peran cosigner hanya pada aplikasi pinjaman, dan bukan pada kepemilikan properti.
Agar memenuhi syarat, seorang cosigner harus memiliki hubungan keluarga dengan peminjam utama. Ini termasuk orang tua, kakek nenek, saudara kandung, bibi atau paman. Tapi itu juga bisa menjadi “hubungan tipe keluarga”. Ini dapat mencakup seseorang yang memiliki hubungan dekat dan jangka panjang yang sangat mirip dengan anggota keluarga Anda.
Tujuan dari pembatasan ini adalah untuk menghilangkan kemungkinan cosigner menjadi seseorang yang berkepentingan untuk menjual properti tersebut. Itu termasuk agen real estat, pembangun, atau bahkan broker hipotek. Masing-masing akan memperoleh keuntungan jika aplikasi pinjaman Anda disetujui, dan karena itu tidak memenuhi syarat.
Penandatangan bersama harus warga negara AS atau penduduk asing. Pemberi pinjaman juga dapat meminta pemberi izin tinggal di negara bagian yang sama dengan peminjam utama dan properti yang dibeli. Ini akan terjadi jika undang-undang negara bagian mempersulit atau tidak mungkin untuk mengejar penandatangan bersama di luar negara bagian jika terjadi wanprestasi.
Berbelanja untuk hipotek dengan co-signer
Apakah Anda memutuskan untuk bergerak maju dengan cosigner atau Anda sendiri, langkah terbaik adalah berkeliling dan mendapatkan suku bunga dan suku bunga terbaik yang Anda bisa.
Kredibel dapat membantu dengan itu, memberi Anda penawaran dari beberapa pemberi pinjaman dengan satu aplikasi cepat. Sebagai pasar online, Kredibel bekerja dengan pemberi pinjaman terverifikasi yang menawarkan kutipan hipotek untuk individu yang mengajukan hipotek dengan penandatangan bersama, dan kutipannya dalam waktu nyata. Memeriksa tarif hanya membutuhkan waktu 3 menit dan tidak memengaruhi kredit Anda.
Pilihan lain untuk melamar dengan co-signer adalah dengan pasar pinjaman, Fiona, yang memungkinkan Anda mendapatkan penawaran dari berbagai pemberi pinjaman, semuanya dari satu tabel tarif praktis. Anda kemudian dapat memilih salah satu yang memberi Anda tarif terbaik.
Apa yang dapat dilakukan oleh penandatangan bersama untuk Anda
Pemberi pinjaman hipotek menanggung pinjaman menurut berbagai matriks. Ada tingkatan kriteria yang berbeda di setiap kategori. Ini termasuk rasio pinjaman terhadap nilai (LTV), rasio utang terhadap pendapatan (DTI), dan rentang skor kredit. Ini adalah proses yang cukup rumit yang hanya dipahami oleh orang dalam industri.
Tapi itu bekerja seperti ini …
Pemberi pinjaman mungkin menyetujui hipotek dengan LTV 80%, skor kredit 720, dan DTI 42% (DTI ini melebihi pedoman 36%).
Tapi katakanlah seorang peminjam memiliki DTI 42%, LTV 95%, skor kredit 625, dan tidak ada riwayat pernah membayar biaya perumahan bulanan. Peminjam ini lemah dalam ketiga kategori dan tidak dapat menunjukkan kemampuan mengelola pembayaran rumah. Pemberi pinjaman mungkin tidak menyetujui pinjaman.
Alternatifnya adalah menambahkan cosigner ke pinjaman. Jika cosigner memiliki kredit yang baik atau sangat baik dan DTI pribadi yang rendah, mereka akan menambah kekuatan yang cukup untuk permohonan pinjaman peminjam utama agar disetujui.
Penambahan cosigner memberi pemberi pinjaman hipotek tingkat keamanan ekstra jika peminjam utama tidak dapat melakukan pembayaran. Cosigner mungkin akan turun tangan dan melakukan pembayaran sampai peminjam utama bangkit kembali. Tetapi jika peminjam utama mengizinkan hipotek untuk gagal bayar, pemberi pinjaman dapat meminta ganti rugi dari pemberi pinjaman.
Apa yang tidak bisa dilakukan oleh rekan penandatangan untuk Anda
Sementara seorang cosigner dapat menopang kelemahan terbatas dalam aplikasi pinjaman peminjam utama, ada batasan untuk menambahkan apa yang dapat dilakukan.
Berikut adalah tiga kategori di mana efek penambahan cosigner terbatas atau tidak bermanfaat sama sekali:
Uang muka
Fakta bahwa Anda menambahkan cosigner ke pinjaman Anda tidak membuat persyaratan uang muka hilang.
Menurut pedoman terbaru dari Federal National Mortgage Association (atau “Fannie Mae”) – rasio pinjaman terhadap nilai properti yang dibeli tidak boleh melebihi 95%. Itu berarti bahwa uang muka 5% akan diperlukan.
Peraturan Fannie Mae mengharuskan uang muka 5% keluar dari dana peminjam yang menempati. Cosigner bebas untuk meningkatkan jumlah uang muka, tetapi persyaratan minimum harus dibayar oleh peminjam yang menempati.
Rasio utang terhadap pendapatan (DTI) Anda
Meskipun pendapatan cosigner dapat digunakan untuk membantu Anda memenuhi syarat untuk mendapatkan hipotek, pemberi pinjaman mengenakan DTI maksimum 43% pada peminjam yang menempati.
DTI dihitung dengan menambahkan utang berulang non-perumahan ke pembayaran rumah bulanan yang baru. Ini termasuk pembayaran pinjaman mobil, kartu kredit, pinjaman cicilan, dan hutang pinjaman mahasiswa. Ini juga akan mencakup pembayaran bulanan untuk tunjangan anak dan tunjangan jika diperlukan.
Menambahkan cosigner dapat membantu di sisi pendapatan tetapi itu bukan solusi dalam semua kasus. Jika Anda sebagai peminjam menempati akan memiliki DTI 57%, pengaturan cosigner tidak akan membantu. Itu benar bahkan jika menambahkan cosigner menurunkan DTI menjadi 30%. Pemberi pinjaman akan menilai bahwa Anda akan terlalu banyak membayar pembayaran rumah dan kewajiban non-perumahan Anda.
Skor kredit dan riwayat kredit Anda
Menambahkan cosigner ke hipotek Anda tidak akan membantu situasi Anda jika Anda memiliki kredit yang buruk. Sementara cosigner membantu dalam beberapa kategori, termasuk kredit, itu tidak menghapus kredit buruk.
Skor kredit minimum untuk hipotek konvensional adalah 620. Untuk hipotek FHA adalah 580, meskipun Anda dapat mencapai di bawah 580 dengan uang muka 10% atau lebih. Jika skor kredit peminjam utama lebih rendah dari minimum ini, pemberi izin tidak akan membantu. Hal yang sama berlaku jika peminjam utama mengalami kebangkrutan atau penyitaan baru-baru ini.
Risiko menambahkan co-signer ke hipotek Anda
Sementara sebagian besar orang cenderung menganggap cosigning hipotek sebagai pengaturan yang relatif santai, itu memiliki potensi risiko yang serius. Ini lebih dari sekadar “membantu anggota keluarga atau teman”.
Cosigning hipotek bukanlah acara satu kali. Cosigner akan tetap secara hukum menjadi bagian dari hipotek sampai lunas. Pengaturan ini dapat mengganggu kemampuan cosigner untuk mendapatkan kredit di masa mendatang. Kewajiban tambahan akan muncul pada laporan kredit cosigner, dan dapat dihitung sebagai kewajiban terhadap cosigner oleh pemberi pinjaman di masa mendatang.
Pembayaran terlambat yang dilakukan oleh peminjam utama tercermin dalam laporan kredit pemberi pinjaman. Ini tentu saja akan merusak nilai kredit cosigner itu. Pola pembayaran yang terlambat dapat sangat berdampak pada skor kredit cosigner.
Dan akhirnya, jika peminjam utama gagal membayar hipotek, pemberi pinjaman akan mengejar pemberi pinjaman untuk memenuhi pinjaman. Cosigner mungkin harus mendapatkan uang dari aset pribadi mereka sendiri untuk melakukan ini, karena mereka biasanya tidak memegang hak atas properti subjek.
Anda harus melindungi kepentingan rekan penandatangan Anda
Karena risiko yang diterima oleh pemberi isyarat dari pengaturan tersebut, terserah kepada peminjam utama untuk melindungi kepentingan pemberi isyarat.
Yang paling jelas adalah melakukan semua pembayaran tepat waktu. Bukan hanya kredit peminjam utama yang perlu dilindungi, tetapi juga pemberi pinjaman. Sejak cosigning hipotek adalah tindakan kebaikan, kewajiban kredit tidak boleh dianggap enteng.
Peminjam utama juga harus secara aktif mengejar penghapusan pemberi pinjaman dari hipotek sesegera mungkin. Umumnya tidak ada ketentuan untuk pelepasan cosigner dari hipotek yang ada. Satu-satunya cara untuk melakukannya adalah dengan membiayai kembali hipotek asli.
Ini biasanya dimungkinkan setelah peminjam utama telah berada di rumah tersebut setidaknya selama dua tahun. Pada saat itu – jika mereka telah melakukan semua pembayaran bulanan tepat waktu – profil kredit mereka telah meningkat ke titik di mana mereka dapat disetujui tanpa cosigner.
Jika Anda adalah peminjam utama, Anda harus melakukan segala upaya untuk membiayai kembali pinjaman tersebut dalam jangka waktu tersebut. Cosigner akan sangat membantu Anda dengan memungkinkan Anda membeli rumah yang tidak mampu Anda beli.
Ringkasan
Memiliki co-signer pada hipotek Anda dapat membantu aplikasi Anda yang kurang sempurna bertahan. Tapi itu bukan jawaban untuk semuanya, dan itu tidak boleh dianggap enteng. Pastikan Anda berdua memenuhi persyaratan hipotek sebelum menandatangani.
